4 de diciembre de 1996

Valenciana de Cementos, filial de CEMEX en España, concluyó con éxito el proceso de sindicación multidivisa de 108.375 millones de pesetas (aproximadamente US$850 millones). El crédito sindicado tiene una duración de siete años y ha sido dirigido por los siguientes bancos nacionales e internacionales: Argentaria Banco de Negocios, Banco Bilbao Vizcaya, Citibank, Deutsche Morgan Grenfell, J.P. Morgan y The Chase Manhattan Bank. Como coaseguradores: Banco Central Hispano, Bank of America, Banque Paribas, ING, Societé Générale y Union Bank of Switzerland.

Esta transacción es la de mayor importe realizada en el sector privado español e involucró a 44 entidades financieras, y forma parte del programa de refinanciamiento realizado por CEMEX en 1996 y anunciado previamente.

Rodrigo Treviño, Director Corporativo de Finanzas, afirmó "El éxito del crédito sindicado recalca la confianza que las instituciones financieras tienen en la estrategia financiera de CEMEX. El alto nivel de aceptación y la elevada demanda de participación de los bancos obligó a la realización de un prorrateo".

El crédito no implica la contratación de nueva deuda, ya que se utilizará para refinanciar la deuda de Valenciana, que consiste principalmente en el crédito sindicado existente, y a través de una serie de operaciones inter-compañías para el repago de pasivos de la empresa controladora.

CEMEX es uno de los tres mayores productores de cemento del mundo, con una capacidad de producción de más de 50 millones de toneladas. Valenciana es la mayor compañía cementera de España, con una participación de mercado de 28% y presencia en el 70% del país.